（通讯员 汪珺）5月26日上午，美国堪萨斯大学经济系Charles Oswald 杰出教授蔡宗武莅临金沙威尼斯，为学院师生带来题为“Portfolio Choices for Big Data”的学术讲座。讲座由金沙威尼斯欢乐娱人城副院长李红权教授主持。

在大数据时代下，充分利用多源信息可助力于精确建模和科学的投资决策。然而很多文本信息的处理常常面临高维与非线性的挑战，不同于常用的线性回归建模方法，蔡宗武教授基于网络搜索方法构造了高维的文本情绪指标，并使用偏最小二乘法（PLS）、机器学习技术分别提取投资者情绪指标信息来探究投资者情绪与股票风险溢价的关系，研究发现所构建的投资者情绪指标均有较好的预测能力，其中PLS方法优于传统线性回归，机器学习手段的效果则更优。最后蔡宗武教授还展示了利用他在2008年提出的非参数广义矩估计方法（Nonparametric GMM）来求解资产组合动态优化，结果证实了方法的有效性。

李红权教授高度评价了蔡宗武教授的学术讲座，对蔡教授长期以来对于金沙威尼斯经管学科发展给予的帮助表示感谢，同时也寄语广大研究生和青年教师在研究方法上应与时俱进，拥抱大数据与金融科技，以满足数字经济时代的挑战与需求。

来湖南大学的兰秋军教授以及金沙威尼斯何琳洁副教授、谢楠副教授、肖和录副教授、甘顺利老师等30余名师生参加了本场讲座。

专家简介：蔡宗武，美国堪萨斯大学经济系Charles Oswald Distinguished（杰出）教授，厦门大学王亚南经济研究院特聘教授。主要研究领域为理论和应用计量经济学、经济分析和政策评估、金融计量学、金融与经济大数据分析建模等多个领域。担任多家国际一流经济学、数据科学和统计学期刊的副主编，同时也是美国统计协会Fellow 和《Journal of Econometrics》的Fellow。他在国际计量经济学、统计学以及数据科学领域有很高的国际影响力，曾担任“中国留美经济学会”会长，为中国数量经济学和统计学科的建设和发展以及人才的培养做了大量实质性的工作，多次担任国际重要学术会议组织者，为中国内地高校更好地开展国际学术交流做出了突出贡献。